Con un aumento de más del 18% en lo que va del año, el ETF Vanguard S&P 500 Development no muestra signos de desaceleración.
Los fondos cotizados en bolsa (ETF) son una forma sencilla y práctica de obtener exposición a una variedad de empresas. Muchos fondos indexados Vanguard de bajo costo reflejan el desempeño de los principales índices de referencia como el S&P 500 y el Compuesto Nasdaq — lograr diversificación y exposición amplia al mercado. Sin embargo, algunos fondos de Vanguard cobran tarifas bajas y tienen características que les dan una ventaja sobre las alternativas.
El ETF de crecimiento Vanguard S&P 500 (VOOG -0,14%) ha aplastado el desempeño del S&P 500 y el Nasdaq Composite este año. Y lo mejor de todo es que el fondo cobra un índice de gastos del 0,10%, lo que significa que 1.000 dólares invertidos en el fondo generan sólo 1 dólar en comisiones anuales.
Así es como se compara el fondo con otros ETF de Vanguard y por qué es una buena compra ahora.
Fuente de la imagen: Getty Photographs.
Un mercado impulsado por el crecimiento
Incluso si ha seguido vagamente los movimientos más amplios del mercado durante los últimos años, es possible que sepa que las empresas de crecimiento de megacapitalización como NVIDIA y Metaplataformas han estado llevando a los principales índices a nuevas alturas. El 5 de junio, Nvidia superó Manzana como la segunda empresa más valiosa del mundo. Los sectores o fondos con exposición a este tipo de acciones han tenido un comportamiento bastante bueno en lo que va de año.
El ETF de crecimiento de vanguardia (VUG -0,10%) es uno de los fondos más populares de Vanguard, con 220 mil millones de dólares en activos netos y un índice de gastos de apenas 0,04%. El ETF Vanguard Mega Cap Development (MGK 0,01%) no es tan grande, con sólo 18 mil millones de dólares en activos netos y un índice de gastos del 0,06%. Pero ha estado aplastando los índices de referencia gracias a su alta exposición a acciones de crecimiento de megacapitalización.
Con sólo 10 mil millones de dólares en activos netos, el ETF Vanguard S&P 500 Development es aún más pequeño. Pero en lo que va de año, ha superado al ETF Vanguard Development, al ETF Vanguard Mega Cap Development, al S&P 500 y al Nasdaq Composite.
VOG datos por Gráficos Y
Las principales posiciones de los tres fondos son las sospechosas habituales de microsoftmanzana, nvidia, Amazonas, Alfabeto, Meta Platforms, and so on. Pero lo interesante es que el ETF Vanguard S&P 500 Development incluye algunos nombres importantes ausentes en los otros dos ETF. Lo más notable es Broadcomque es la octava participación más grande en el ETF Vanguard S&P 500 Development.
Oráculo, Grupo UnitedHealthy Procter & Gamble También hay 20 participaciones principales que no están en los otros dos ETF. También encontrará acciones de dividendos líderes en la industria como Deposito de casa en el ETF Vanguard S&P 500 Development y no en los otros dos ETF.
Si está sopesando los professionals y los contras de los diferentes ETF de Vanguard, es importante comprender cómo Vanguard estructura su cartera de fondos y cómo esa estrategia afecta las participaciones en otros fondos. Por ejemplo, el ETF de valor de vanguardia (TVV -0,16%) es, en muchos sentidos, la contraparte del ETF Vanguard Development. Broadcom, UnitedHealth, Procter & Gamble y Residence Depot se encuentran entre las 10 principales participaciones del fondo. Sin embargo, excluye a Microsoft, Apple, Nvidia, Alphabet, Amazon, Meta Platforms y tesla.
Mientras tanto, el ETF Mega Cap Development está muy concentrado en las mejores concepts. Solo tiene 79 participaciones en comparación con las 229 del ETF Vanguard S&P 500 Development.
Apostando fuerte por unos pocos sectores
Puede pensar en el ETF Vanguard S&P 500 Development como el ETF Vanguard Development más algunas participaciones clave del ETF Vanguard Worth. Así es como se compara con el Vanguardia S&P 500 ETF (VOO -0,13%)
|
Sector |
ETF de crecimiento Vanguard S&P 500 |
Vanguardia S&P 500 ETF |
|---|---|---|
|
Tecnologías de la información |
46,8% |
29,2% |
|
Consumidor discrecional |
14,4% |
10,3% |
|
Servicios de comunicación |
13% |
9,1% |
|
Cuidado de la salud |
7,4% |
12,3% |
|
Acciones industriales |
6,5% |
8,8% |
|
Finanzas |
5,1% |
13,1% |
|
Productos básicos de consumo |
2,8% |
6,2% |
|
Energía |
1,8% |
4,1% |
|
Materiales |
1,4% |
2,4% |
|
Bienes raíces |
0,7% |
2,2% |
|
Utilidades |
0,1% |
2,3% |
Fuente de datos: Vanguardia.
Como puede ver en la tabla, el ETF Vanguard S&P 500 Development está fuertemente ponderado en tres sectores y tiene menos exposición a productos básicos de consumo, energía, finanzas, atención médica, industria, materiales, bienes raíces y servicios públicos que el S&P 500. Pero no está ignorando por completo a las empresas pesadas que pagan dividendos, como lo hacen algunos de los fondos de crecimiento más agresivos.
Como se mencionó, el ETF Vanguard S&P 500 Development posee Procter & Gamble, UnitedHealth y Residence Depot, que son componentes del Promedio industrial Dow Jones que recompensen a los accionistas con recompras, crecimiento de dividendos y crecimiento orgánico.
La mayor participación de petróleo y fuel en el ETF Vanguard S&P 500 Development no es una importante integrada como ExxonMobil o Cheurónpero empresa de exploración y producción. ConocoPhillips, que se centra en el lado ascendente de la industria en lugar de la refinación, el advertising y el resto de la cadena de valor. Este es otro ejemplo más de cómo el ETF Vanguard S&P 500 Development es más agresivo que un fondo S&P 500 exclusivo, pero es una opción más equilibrada que el ETF Vanguard Development o el ETF Vanguard Mega Cap Development.
Una fórmula ganadora
Si hay una palabra que ha definido a los ganadores en bolsa el año pasado y este año es calidad. Los inversores han estado pagando por empresas con posiciones líderes en la industria, balances sólidos y caminos claros hacia un crecimiento sostenido y dejando atrás a empresas más pequeñas con mayor incertidumbre, incluso si muchas de esas empresas más pequeñas son muy baratas.
La calidad, sin importar el sector, ha llevado al ETF Vanguard S&P 500 Development a superar a otros ETF orientados al crecimiento y a los principales índices en lo que va del año. La combinación de estar fuertemente ponderado en acciones de mayor crecimiento y en los sectores de más rápido crecimiento del mercado, al mismo tiempo que se incluyen líderes industriales más pesados en sectores de crecimiento más lento, ha sido muy efectiva en lo que va del año.
En whole, el ETF tiene la composición necesaria para superar al S&P 500 a largo plazo sin cobrar tarifas exorbitantes. Los inversores que busquen una canasta de nombres del S&P 500 de mayor calidad y crecimiento más rápido sin sacrificar el valor podrían considerar el ETF Vanguard S&P 500 Development sobre otros fondos de Vanguard.
Suzanne Frey, ejecutiva de Alphabet, es miembro de la junta directiva de The Motley Idiot. John Mackey, ex director ejecutivo de Complete Meals Market, una filial de Amazon, es miembro de la junta directiva de The Motley Idiot. Randi Zuckerberg, ex directora de desarrollo de mercado y portavoz de Fb y hermana del director ejecutivo de Meta Platforms, Mark Zuckerberg, es miembro de la junta directiva de The Motley Idiot. Daniel Foelber no tiene ninguna posición en ninguna de las acciones mencionadas. The Motley Idiot tiene posiciones y recomienda Alphabet, Amazon, Apple, Chevron, Residence Depot, Meta Platforms, Microsoft, Nvidia, Oracle, Tesla, Vanguard Index Funds-Vanguard Development ETF, Vanguard Index Funds-Vanguard Worth ETF y Vanguard S&P 500. ETF. The Motley Idiot recomienda Broadcom y UnitedHealth Group y recomienda las siguientes opciones: llamadas largas de $ 395 en enero de 2026 en Microsoft y llamadas cortas de $ 405 en enero de 2026 en Microsoft. The Motley Idiot tiene una política de divulgación.
